0. ĮVADAS
Mano analizuojama įmonė – UAB „Plastena“. UAB „Plastena“ – pagrindinė Lietuvos įmonė aprūpinanti prekybines bei gamybines įmones plastikais, transporterių juostomis, gumos gaminiais ir kitomis medžiagomis susijusiomis su plastikais. Šios įmonės pagrindinė veikla – aprūpinti įmones ir žmones plastiko gaminiais. UAB „Plastena“ bendradarbiauja su tokiomis garsiomis firmomis kaip: „Roulunds” (Danija), “Esbelt” (Ispanija), “Dzeržinskoe Orgsteklo” (Rusija) ir kitomis. Įmonės didžiausia vertybė – klientų pasitikėjimas įmone.
Darbo tikslas. Išanalizuoti ir finansiškai įvertinti UAB „Plastena“.
Tyrimo objektas. Analizuojamos UAB „Plastena“ finansinė veikla, jos veiklos rezultatai, kuriuos stengiuosi atskleisti visame šiame tiriamajame darbe.
Darbo uždaviniai.
1. Atlikti horizontalią ir vertikalią finansines analizes, remiantis UAB „Plastena“ 1999m. bei 2000 m. pelno (nuostolio) ataskaitomis bei balansais.
2. Apskaičiuoti santykinius rodiklius.
3. Nustatyti papildomą kapitalo poreikį prognozuojant.
4. Nustatyti nenuostolingumo lūžio tašką, nuo kurio įmonė pradeda gauti pelną, bei pavaizduoti šį tašką grafiškai.
Atlikdamas visus išsikeltus uždavinius, analizuosiu įvairią literatūrą bei turimas įmonės 1999m. ir 2000m. pelno (nuostolio) ataskaitas bei balansus.
Pagrindinis dėmesys atliekant visą šį darbą bus skiriamas šios įmonės pelno (nuostolio) ataskaitoms bei balansams, kuriais remiantis bus analizuojama įmonė bei atliekamas jos finansinis vertimas.
1. LITERATŪROS ANALIZĖ
Finansinė analizė yra viena iš aktyviausių įmonės valdymo sistemos funkcijų, kuri padeda įmonės vadovams priimti optimalius valdymo sprendimus, racionalius jų variantus. Ji, atliekama remiantis apskaitos informacija, padeda laiku atskleisti įvairių veiklos sričių ir įmonės padalinių darbo trūkumus, numatyti jų šalinimo ir veiklos efektyvumo didinimo priemones.
Pagrindiniai šaltiniai, kuriais rėmiausi atlikdamas UAB „Plastena“ finansinį vertinimą, yra 1999m. ir 2000m. šios įmonės pelno (nuostolio) ataskaitos bei balansai. Jais remiantis bus atlikta horizontalioji ir vertikalioji analizės.
Remiantis interneto duomenimis, įvairūs finansinių ataskaitų rodikliai, atsižvelgiant į jų turinį, struktūrą ir skaičiavimo metodiką, analizuojami įvairiais būdais, atskleidžiančiais kokį nors įmonės veiklos aspektą, ypatybę arba dėsningumą. Vakarų literatūroje išskiriamos trys finansinės analizės rūšys:
v Horizontalioji,
v Vertikalioji,
v Santykinė.
Tačiau kas apskritai yra tos horizontalioji ir vertikalioji analizės? Įvairūs šaltiniai pateikia skirtingus šių sąvokų apibendrinimus. Pavyzdžiui, remiantis interneto duomenimis, horizontalioji analizė – tai dviejų ar daugiau metų finansinių ataskaitų duomenų palyginimas. Ši analizė padeda nustatyti atitinkamų rodiklių dinamiką, kuri išreiškiama absoliučiais dydžiais ar procentais. Vertikalioji analizė. Atitinkamas finansinės ataskaitos rodiklis lyginamas su bendruoju baziniu tos ataskaitos rodikliu, o gautas dydis išreiškiamas baziniu dydžio procentais.
Papildomo kapitalo poreikio nustatymą prognozuojant bei nenuostolingumo lūžio tašką ir jo grafinį vaizdavimą atliksiu remiantis Mackevičiaus knyga „Finansinė analizė“.
Dalis duomenų, reikalingų atliekant šį darbą bei įvertinant UAB „Plastena“ finansiškai, buvo paimta ir iš įvairių interneto svetainių.
2. HORIZONTALIOJI IR VERTIKALIOJI FINANSINĖ ANALIZĖ
Finansinė analizė yra viena iš aktyviausių įmonės valdymo sistemos funkcijų. Ji, atliekama remiantis apskaitos informacija, padeda laiku atskleisti įvairių veiklos sričių ir įmonės padalinio darbo trūkumus, numatyti jų šalinimo ir veiklos efektyvumo didinimo priemones.
Finansinė analizė – tai verslo praeities, esamos situacijos ir perspektyvos įvertinimas, remiantis, specialiais tyrimais, duomenų bazėmis, atskaitomybės dokumentais ir kitais informacijos šaltiniais. Finansinė analizė padeda nustatyti įmonės veiklos finansinius aspektus, įvertinti esamą padėtį ir ateities perspektyvas.
Balansas sudaromas tam tikrai datai, rodo, kiek įmonė yra skolinga kitiems, kas yra jos nuosavybė bei kiek jai skolingi kiti. Balansas parodo kam naudojami ištekliai ir tai, kaip efektyviai valdoma ir kokia stabili yra įmonė.
Pelno (nuostolio) ataskaita yra įmonės veiklos „metraštis“ – ji parodo mums, kaip per ataskaitinius metus kito pardavimo apimtys, kokia buvo parduotų prekių ir paslaugų savikaina bei kitos sąnaudos, o tai ir yra pagrindiniai įmonės rodikliai. Pelno (nuostolio) ataskaita skirta įmonės veiklos rezultatams, pasiektiems per tam tikrą laikotarpį, parodyti.
2.1. Horizontalioji analizė
Dviejų ar daugiau metų finansinių ataskaitų duomenų palyginimas vadinamas horizontaliąja analize. Taigi ši analizė padeda nustatyti atitinkamų rodiklių dinamiką, kuri yra apskaičiuojama absoliučiais dydžiais ir procentais, t. y. nustatomi nukrypimai nuo bazinių rodiklių.
2.1.1. Horizontalioji pelno (nuostolio) ataskaitos analizė (1999 – 2000m.)
2.1.2. Horizontalioji balanso analizė (1999 – 2000m.)
Eil. Nr. Turtas 2000m. (Lt) 1999m. (Lt) Pasikeitimai, palyginti su 1999m.
(Lt) %
1 Ilgalaikis
alus turtas 401 1600 -1199 -299,00
3 Materialus turtas 135394 151971 -16577 -12,24
4 Kitas materialus turtas 135394 151971 -16577 -12,24
5 Trumpalaikis turtas 1106893 823004 283889 25,65
6 Atsargos ir nebaigtos vykdyti sutartys 446899 369796 77103 17,25
7 Atsargos 446899 363443 83456 18,67
8 Nebaigtos vykdyti sutartys 6353 -6353
9 Per vienerius metus gautinos sumos 219791 182256 37535 17,08
10 Pirkėjų įsiskolinimas 181890 141320 40570 22,30
11 Kitos gautinos sumos 37901 40936 -3035 -8,01
12 Gryni pinigai sąskaitoje ir kasoje 440203 270952 169251 38,45
13 Sukauptos (gautinos) pajamos ir ateinančio laikotarpio sąnaudos 7741 16537 -8796 -113,63